Opłacalność magazynów energii w biznesie

Model biznesowy magazynu energii w firmie

Jak firmy przekształcają rosnące koszty energii w przewagę finansową

Rosnące ceny energii, dynamiczne taryfy, niestabilne napięcie w sieci oraz niska opłacalność sprzedaży nadwyżek z fotowoltaiki sprawiły, że magazyny energii stały się notabene jednym z najbardziej rentownych narzędzi optymalizacji kosztów w przedsiębiorstwach. Innymi słowy, nie są już „uzupełnieniem dla PV” — stały się aktywem finansowym, które generuje stałe oszczędności, dodatkowe przychody i skraca czas zwrotu całej infrastruktury energetycznej. Mając to na uwadzę przygotowano twardą analizę finansową, konkretne przykłady liczbowe oraz case studies pokazujące, jak magazyny energii poprawiają ROI i NPV projektów energetycznych.

Dlaczego magazyn energii jest opłacalny?

Magazyn energii można traktować jako brakujący moduł w istniejącym systemie PV. Jego podstawową funkcją jest przechwytywanie nadwyżek energii w godzinach, gdy produkcja przewyższa bieżące zużycie. Zgromadzona energia jest następnie wykorzystywana wtedy, gdy firma najbardziej jej potrzebuje. W optymalnych warunkach autokonsumpcja może wynosić nawet 100%. Magazyn energii eliminuje także problem cen ujemnych lub wyłączeń poprzez gromadzenie energii zamiast odprowadzanie jej do sieci. Gromadzenie energii zapobiega również przestojom spowodowanym wyłączeniami co z kolei eliminuje ryzyko strat finansowych. Energia, która wcześniej była wysyłana do sieci, wpierw zostaje na miejscu i zastępuje zakupy z sieci w godzinach popołudniowych, wieczornych lub nocnych. Dzięki temu każda kilowatogodzina zaczyna generować znacznie większą wartość ekonomiczną. Na dodatek magazyn poprawia warunki pracy instalacji i wewnętrznej sieci. Może stabilizować napięcie, redukować skoki mocy oraz ograniczać liczbę wyłączeń falowników a także może zapewnić awaryjne zasilanie. Dla zakładu oznacza to spokojniejszą pracę urządzeń, mniejszą awaryjność i niższe ryzyko przestojów. Nie mniej istotna jest funkcja redukcji obciążenia szczytowego. Magazyn może oddawać energię w godzinach, gdy firma osiąga najwyższe chwilowe pobory mocy. Dzięki temu maleje zapotrzebowanie na moc z sieci, co pomaga ograniczyć opłaty za przekroczenia lub obniżyć poziom mocy zamówionej.

1. Zwiększenie autokonsumpcji – największy „boost” do ROI

Energia zużyta na miejscu ma wartość pełnej ceny zakupu (np. 0,90–1,20 zł/kWh), natomiast energia oddana do sieci ma wartość często 0,20–0,40 zł/kWh. Różnica jest drastyczna.

Każda 1 kWh, którą magazyn „ratuje” przed sprzedażą do sieci, generuje 0,60–0,90 zł dodatkowego zysku.

Jeśli firma zwiększy autokonsumpcję o 100 MWh rocznie, zyskuje:

100 000 kWh × 0,80 zł = 80 000 zł rocznie dodatkowego cash flow.

2. Redukcja mocy szczytowej – szybki finansowy efekt

W wielu taryfach (B, C, G) koszty mocy umownej oraz kary za przekroczenia stanowią istotną część rachunku. Magazyn energii pozwala pokryć szczytowe zapotrzebowanie z baterii i uniknąć przekroczeń.

Oszczędności mogą wynosić od 50 000 do 200 000 zł rocznie, zależnie od profilu zakładu.

3. Arbitraż cenowy – kup taniej, zużyj wtedy, gdy koszt jest najwyższy

Przedsiębiorstwa korzystające z taryf dynamicznych lub kontraktów PPA mogą ładować magazyn taniej, a wykorzystywać energię w godzinach droższych. W istocie typowa różnica cenowa waha się od 100 do 300 zł/MWh. Przy przepływie 1000 MWh rocznie przez magazyn daje to:

100–300 tys. zł dodatkowego efektu finansowego.

4. Przychody z usług systemowych (RUS) i rynku bilansującego

Po wejściu w życie nowych Warunków Dotyczących Bilansowania (WDB) oraz rozwinięciu rynku bilansującego, PSE i OSD dostały narzędzia do szerszego wykorzystania zasobów takich jak magazyny energii i sterowalne odbiory. Co więcej, WDB wprost wskazują, że magazyny energii oraz zagregowane odbiory mają mieć ułatwiony udział w rynku bilansującym, na równych zasadach z klasycznymi elektrowniami. Dla firm, które chcą wchodzić na rynek usług systemowych lub bilansujących, magazyn jest nade wszystko warunkiem koniecznym. Pozwala zaoferować operatorowi systemu szybko dostępne, sterowalne źródło mocy, które może zarówno pobierać energię, jak i ją oddawać. Po zmianach regulacyjnych magazyny energii mogą sprzedawać:

po pierwsze – moc bilansującą,
po drugie – moc rezerwową,
po trzecie – aFRR / FCR (praca stabilizująca system energetyczny).

Jak dotąd stawki wynagrodzenia często wynoszą 100–200 zł/MW/h gotowości. Magazyn 0,5 MW pracujący 2000 godzin rocznie generuje:

0,5 MW × 150 zł × 2000 h = 150 000 zł przychodu.

To niezależny od zużycia energii strumień finansowy.

5. Dotacje – obniżenie CAPEX nawet o 45%

Główne programy (NFOŚiGW, Fundusz Modernizacyjny, WFOŚiGW) obejmują:

dotacje inwestycyjne 30–45%,
preferencyjne pożyczki,
premię za projekty z OZE.

Dotacja skraca czas zwrotu magazynu z 6–8 lat do 3–4 lat.

REASUMUJĄC: magazyn energii generuje zwrot z pięciu niezależnych źródeł:

autokonsumpcja,
redukcja mocy szczytowej,
arbitraż cenowy,
usługi systemowe,
dotacje obniżające koszt projektu.

Taki model portfelowy stabilizuje cash flow i minimalizuje ryzyko rynkowe.

Jak wykonać analizę finansową magazynu energii?

Projekt analizy finansowej magazynu energii w firmie z PV.

1. Dane wejściowe

Aby przeprowadzić analizę finansową, należy zebrać następujące informacje:

Parametry techniczne:
- Moc i roczna produkcja istniejącej instalacji PV
- Pojemność planowanego magazynu energii (kWh)
- Sprawność cyklu ładowania/rozładowania
- Żywotność magazynu (liczba cykli, lata eksploatacji)
Profil zużycia energii w firmie:
- Średnie zużycie energii w godzinach pracy i poza nimi
- Szczyty zapotrzebowania (peak load)
- Udział energii własnej vs. zakup z sieci
Parametry ekonomiczne:
- Koszt inwestycji (CAPEX: zakup, montaż, integracja z PV)
- Koszty operacyjne (OPEX: serwis, utrzymanie, wymiana komponentów)
- Cena energii z sieci (zakup)
- Stawki za sprzedaż energii do sieci (jeśli obowiązują)
- Opłaty dystrybucyjne i taryfy (np. opłata mocowa, opłaty za energię bierną)
Regulacje i otoczenie rynkowe:
- Możliwe dotacje, ulgi podatkowe, programy wsparcia
- Przepisy dotyczące autokonsumpcji i rozliczeń prosumenckich
- Trendy cen energii i prognozy rynkowe

2. Metody obliczeń

Bilans energetyczny:
- Obliczenie ilości energii z PV, która może być zmagazynowana zamiast oddana do sieci
- Symulacja profilu ładowania i rozładowania magazynu w cyklu dobowym i rocznym
- Analiza redukcji energii kupowanej z sieci
Koszty i oszczędności:
- CAPEX – jednorazowy koszt inwestycji
- OPEX – koszty roczne utrzymania
- Oszczędności wynikające z:
- Zwiększonej autokonsumpcji energii PV
- Redukcji opłat za energię w godzinach szczytu
- Możliwości świadczenia usług elastyczności (np. DSR – Demand Side Response)
Model finansowy:

Cash Flow – przepływy pieniężne w okresie eksploatacji
NPV (Net Present Value) – wartość bieżąca netto
IRR (Internal Rate of Return) – wewnętrzna stopa zwrotu
LCOE (Levelized Cost of Energy) – uśredniony koszt energii z magazynu
Okres zwrotu inwestycji, ROI

3. Procedura analizy

Zebranie danych wejściowych – profil zużycia energii, parametry PV i magazynu, ceny energii.
Modelowanie energetyczne – symulacja pracy magazynu w typowych dniach i miesiącach.
Obliczenie oszczędności – porównanie kosztów energii z i bez magazynu.
Uwzględnienie kosztów inwestycji i eksploatacji – CAPEX + OPEX.
Budowa modelu finansowego – przepływy pieniężne w horyzoncie 10–20 lat.
Analiza wskaźników rentowności – NPV, IRR, LCOE, czas zwrotu .
Analiza ryzyka – wrażliwość na zmiany cen energii, regulacji, kosztów technologii.
Wnioski i rekomendacje – czy inwestycja jest opłacalna, w jakich warunkach.

4. Wskaźniki rentowności

NPV (Net Present Value): pokazuje, czy inwestycja generuje dodatnią wartość w czasie.
IRR (Internal Rate of Return): stopa zwrotu, którą inwestycja osiąga – porównywana z kosztem kapitału.
Okres zwrotu : czas potrzebny na odzyskanie nakładów inwestycyjnych.
LCOE (Levelized Cost of Energy): koszt jednostkowy energii dostarczonej przez magazyn.
ROI (Return on Investment): stosunek zysków do nakładów.
Analiza wrażliwości: wpływ zmian cen energii, kosztów magazynu, dotacji na opłacalność.

Studium przypadku – prawdziwy scenariusz finansowy

Nade wszystko warto spojrzeć na magazyn energii jak na narzędzie finansowe, a nie tylko techniczne. Jego zadaniem jest zwiększenie przepływów pieniężnych generowanych przez istniejącą instalację PV oraz dodanie nowych strumieni przychodów. Tym samym przechodzimy do twardych liczb. Posłużymy się uproszczonym, ale realistycznym scenariuszem.

1. Dane wejściowe i kluczowe założenia

1.1 Parametry techniczne

Moc umowna: 500 kW
Instalacja PV: 500 kW, produkcja: 500 MWh/rok
Magazyn energii: 500 kW / 1 MWh
Sprawność cyklu ładowanie–rozładowanie: 98%
Żywotność magazynu: 8000 cykli, co przy 1 cyklu dziennie daje ok. 22 lata

1.2 Profil zużycia energii

Roczne zużycie energii w firmie:
– z danych: 40% własnej, 60% z sieci
– zatem: 500 MWh/rok zużycia
Udział energii:
– obecnie 200 MWh z PV (autokonsumpcja 40%)
– 300 MWh z sieci
Średnie zużycie dzienne w dni pracujące:
– w godzinach pracy: 1,1 MWh
– poza godzinami pracy: 0,2 MWh
Szczyty zapotrzebowania (peak) – przyjmijmy 4 godziny dziennie

1.3 Parametry ekonomiczne

CAPEX magazynu: 1 200 000 zł
Dotacja WFOŚ: 45%
– efektywny CAPEX po dotacji:
– 1 200 000 × (1 – 0,45) = 660 000 zł
OPEX magazynu: 2500 zł/miesiąc = 30 000 zł/rok
Cena energii z sieci (energia czynna): 1000 zł/MWh

Koszty dystrybucyjne dla taryfy B

Na podstawie przykładowych taryf dystrybucyjnych dla grupy B (B21/B22/B23) mamy:

składnik zmienny stawki sieciowej: ok. 88–92 zł/MWh
stawka jakościowa: ok. 31 zł/MWh Energia Euro Park
Dodatkowo stosowane są opłaty OZE i kogeneracyjna, ok. 4,31 zł/MWh oraz 3,69 zł/MWh.

Wejdź na stronę internetową swojego Operatora Systemu Dystrybucyjnego (np. Enea Operator, Stoen Operator, Tauron Dystrybucja, PGE Dystrybucja) i sprawdź aktualne taryfy dla usług dystrybucji.

Przyjmijmy:

koszt zmienny dystrybucji w B ≈ 130 zł/MWh

Łączny koszt zakupu energii z sieci:

1130 zł/MWh = 1000 + 130

Ceny sprzedaży energii z PV

RCEm (Rynkowa miesięczna cena energii elektrycznej) w 2025 roku dla części miesięcy spadała nawet do ok. 136,30 zł/MWh, a w innych miesiącach wynosiła 180–250 zł/MWh. Zobacz stawki opublikowane przez PSE. Dla uproszczenia modelu nie bierzemy pod uwagę choćby cen ujemnych w godzinach południowych przy największej nadpodaży energii.

Twoje założenie:

widełki: 136,30–280 zł/MWh
przyjmujemy do modelu średnio: 200 zł/MWh.

Opłata mocowa

Opłata mocowa dla biznesu w 2025 roku wynosi 0,1412 zł/kWh i naliczana jest za energię pobraną z sieci w godzinach szczytu. Urząd Regulacji Energetyki

Zgodnie ze wzorem:

opłata mocowa = 0,1412 zł/kWh × 500 kW × 3 h/d × 365 dni

Policzone:

77 307 zł/rok

Magazyn może ograniczyć zużycie w tych godzinach, dlatego część tej opłaty jest „do ścięcia”.

1.4 Trendy cen energii – kontekst rynkowy

Raporty i prognozy wskazują, że:

koszty wytwarzania energii w Polsce rosną w perspektywie 2021–2030 o ok. 12% w cenach stałych. irt.wroc.pl
prognozy dużych koncernów (np. Orlen) zakładają średnie ceny hurtowe rzędu ok. 520 zł/MWh w latach 2025–2030
oraz ok. 630 zł/MWh w latach 2030–2035. Rzeczpospolita
ceny spot na TGE w 2025 roku utrzymują się wysoko, często powyżej 100 €/MWh. Gramwzielone.pl

Dlatego przyjęcie stałej ceny 1000 zł/MWh energii czynnej w modelu jest raczej zachowawcze. Wzrost cen poprawi realne wyniki magazynu.

2. Scenariusz bazowy – firma z PV bez magazynu

2.1 Bilans roczny „bez magazynu”

Produkcja PV: 500 MWh/rok
– autokonsumpcja: 200 MWh (40%)
– eksport do sieci: 300 MWh
Zużycie firmy: 500 MWh
– 200 MWh z PV
– 300 MWh z sieci

2.2 Koszty i przychody – stan bazowy

Koszt zakupu energii z sieci:

300 MWh × 1130 zł/MWh = 339 000 zł/rok

Przychód ze sprzedaży nadwyżek PV:

300 MWh × 200 zł/MWh = 60 000 zł/rok

Opłata mocowa:

ok. 77 307 zł/rok

Roczny koszt energii netto (bez magazynu):

339 000 zł – 60 000 zł + 77 307 zł = 356 307 zł/rok

To jest punkt odniesienia.

3. Scenariusz z magazynem 1 MWh – model energetyczny

3.1 Założenia pracy magazynu

Zakładamy, że:

magazyn ładuje się z nadwyżek PV w ciągu dnia,
rozładowuje się w godzinach, gdy firma normalnie kupowałaby energię z sieci,
logika sterowania maksymalizuje autokonsumpcję.

Dostępne nadwyżki z PV bez magazynu: 300 MWh/rok. Jak wiemy, magazyn może w praktyce przyjąć więcej (1 MWh × 365 cykli = 365 MWh), jednak ograniczeniem jest produkcja i profil pracy, dlatego przyjmijmy, że efektywnie wykorzystuje ok. 204 MWh nadwyżek na potrzeby podniesienia autokonsumpcji. Nawiasem mówiąc część zaprojektowano na rezerwę mocy w przypadku blackoutu lub pochmurnych dni.

Przy sprawności 98% energia oddana z magazynu wynosi:

204 MWh × 0,98 ≈ 200 MWh/rok

3.2 Nowy bilans autokonsumpcji

Po wdrożeniu magazynu:

bezpośrednia autokonsumpcja z PV: 200 MWh (jak dotychczas)
autokonsumpcja z PV przez magazyn: 200 MWh
łączna autokonsumpcja z PV: 400 MWh

To znaczy:

autokonsumpcja rośnie z 40% do 80% produkcji PV

Pozostałe 100 MWh z PV wciąż trafia do sieci.

Całkowite zużycie firmy nadal wynosi 500 MWh, ale struktura dostaw wygląda teraz tak:

400 MWh z PV (w tym 200 MWh „przesunięte” przez magazyn)
100 MWh z sieci

3.3 Bilans roczny „z magazynem”

Nowy eksport do sieci:

przed: 300 MWh
po: 100 MWh

Nowy zakup energii z sieci:

przed: 300 MWh
po: 100 MWh

3.4 Profil dobowy – opisowo

Przykładowy dzień roboczy:

7:00–16:00 – mocna produkcja PV, część zużywana bezpośrednio, a nadwyżki ładują magazyn do 1 MWh.
16:00–21:00 – spadek produkcji, magazyn rozładowuje się, pokrywając znaczną część zapotrzebowania.
21:00–7:00 – magazyn jest rozładowany, firma bierze tylko minimalne ilości z sieci.

Dzięki temu znacząca część zakupów w droższych godzinach znika, a pobór w godzinach opłaty mocowej spada.

4. Roczne oszczędności i dodatkowe przychody

4.1 Zwiększona autokonsumpcja energii z PV

Różnice:

zakup z sieci: spadek z 300 do 100 MWh → –200 MWh/rok
eksport do sieci: spadek z 300 do 100 MWh → –200 MWh/rok

Koszt energii z sieci „po”:

100 MWh × 1130 zł/MWh = 113 000 zł/rok

Przychód z eksportu PV „po”:

100 MWh × 200 zł/MWh = 20 000 zł/rok

Roczny koszt energii netto z magazynem (bez opłaty mocowej i OPEX):

113 000 zł – 20 000 zł = 93 000 zł/rok

Przypomnijmy:

wcześniej: 279 000 zł/rok (część kosztu bez opłaty mocowej)
teraz: 93 000 zł/rok

Oszczędność roczna z samej autokonsumpcji:

279 000 – 93 000 = 186 000 zł/rok

To jest najważniejszy filar biznes case’u.

4.2 Redukcja opłaty mocowej

Magazyn może pokrywać część poboru w godzinach szczytu. Przyjmijmy, że:

magazyn redukuje zużycie w godzinach szczytowych o 30%

Oszczędność:

30% × 77 307 zł ≈ 23 192 zł/rok

4.3 Usługi elastyczności – DSR / inne

Magazyn zwiększa zdolność firmy do udziału w DSR. Dla uproszczenia nie zakładamy pełnego rynku RUS oraz nie uwzględniamy arbitrażu energii ani umów PPA które mogą przynosić dodatkowe znaczne dochody zwłaszcza w okresie zimowym. Przyjmujemy umiarkowany scenariusz:

firma bierze udział w programie DSR
zmniejsza pobór w wybranych godzinach
otrzymuje wynagrodzenie za gotowość i reakcję

dodatkowy ostrożny przychód z usług elastyczności: 20 000 zł/rok

To wartość możliwa, lecz nie przesadzona przy mocy 500 kW.

4.4 Koszty operacyjne magazynu

Stały OPEX:

30 000 zł/rok

4.5 Roczny efekt netto

Zbierzmy wszystko:

oszczędność na zwiększonej autokonsumpcji: 186 000 zł
oszczędność na opłacie mocowej: 23 192 zł
przychód z elastyczności (DSR): 20 000 zł
razem korzyści brutto: 229 192 zł/rok
minus OPEX: 30 000 zł/rok

Roczny dodatni cash flow z magazynu:

199 192 zł/rok

To jest kwota, którą model przypisuje tylko magazynowi, przy istniejącej, już zainwestowanej instalacji PV.

5. Model finansowy na 10 lat

Założenia:

horyzont: 10 lat
stopa dyskontowa: 8%
CAPEX po dotacji: 660 000 zł
roczny cash flow netto: 199 192 zł
brak wzrostu cen energii w modelu (co jest podejściem ostrożnym).

5.1 Cash Flow

Rok 0:

wydatki inwestycyjne: –660 000 zł

Lata 1–10:

dodatni cash flow: +199 192 zł/rok

6. Wskaźniki opłacalności

6.1 ROI – Return on Investment

ROI = zysk roczny / CAPEX

ROI ≈ 199 192 / 660 000 ≈ 30,2% rocznie

Taki zwrot jest bardzo wysoki jak na inwestycję infrastrukturalną.

6.2 Okres zwrotu

Okres zwrotu = 660 000 / 199 192 ≈ 3,3 roku

Po nieco ponad trzech latach magazyn „zarabia na siebie”, a potem generuje czysty dodatni strumień pieniądza.

6.3 NPV – Net Present Value

Liczymy NPV przy 8%:

NPV = suma zdyskontowanych przepływów – CAPEX

Dla 10 lat:

łączna wartość zdyskontowanych przepływów ≈ 1 336 595 zł
NPV = 1 336 595 – 660 000 ≈ 676 595 zł

Innymi słowy:

magazyn zwiększa wartość firmy o ok. 0,68 mln zł przy zachowawczych założeniach.

6.4 IRR – Internal Rate of Return

IRR to taka stopa procentowa, przy której NPV = 0.

Dla przepływów:

Rok 0: –660 000 zł
Lata 1–10: +199 192 zł

IRR ≈ 27,5%

To poziom, który w wielu firmach jest wyraźnie powyżej kosztu kapitału i ponad wymaganym progiem akceptacji inwestycji.

6.5 LCOE – Levelized Cost of Energy z magazynu

Załóżmy, że magazyn dostarcza rocznie ok. 250 MWh energii użytkowej (część dla autokonsumpcji, część dla elastyczności).

Obliczamy współczynnik rocznej spłaty (CRF) przy 8% i 10 latach:

CRF ≈ 0,149

Roczna „rata kapitałowa” magazynu:

660 000 × 0,149 ≈ 98 359 zł/rok

Dodajemy OPEX:

98 359 + 30 000 = 128 359 zł/rok

LCOE magazynu:

128 359 zł / 250 MWh ≈ 513 zł/MWh

Porównanie:

koszt pełny zakupu energii z sieci: 1130 zł/MWh
LCOE energii z magazynu: ~513 zł/MWh

Magazyn dostarcza energię ponad dwa razy taniej niż zakup z sieci (w tym modelu kosztowym).

6.6 ROI rozszerzone – w perspektywie 10 lat

Skumulowany cash flow przed dyskontem:

10 × 199 192 = 1 991 920 zł

Nadwyżka nad CAPEX:

1 991 920 – 660 000 = 1 331 920 zł

Inaczej mówiąc:

w 10 lat magazyn oddaje ok. 3× zainwestowany kapitał (w wartościach nominalnych).

7. Analiza wrażliwości

7.1 Zmiana cen energii

Scenariusz A – ceny rosną o 20% realnie

koszt zakupu z sieci rośnie,
wartość oszczędności z autokonsumpcji rośnie proporcjonalnie.

Oszacowanie:

roczny cash flow netto rośnie do ok. 240 000–250 000 zł
okres zwrotu spada poniżej 3 lat
NPV i IRR rosną o kilka punktów procentowych.

Scenariusz B – ceny spadają o 20%

oszczędność na każdej kWh jest mniejsza,
roczny cash flow netto spada do ok. 160 000 zł

Wtedy:

Okres zwrotu wydłuża się do ok. 4,1–4,2 roku
IRR spada nadal jednak pozostaje atrakcyjny,
ponieważ CAPEX jest silnie zredukowany dotacją.

7.2 Brak przychodów z DSR

Jeśli usługi elastyczności nie wystartują od razu:

odejmujemy 20 000 zł/rok
roczny cash flow netto ≈ 179 000 zł

Wtedy:

Okres zwrotu ≈ 3,7 roku
IRR nadal powyżej 23–24%
NPV wciąż wyraźnie dodatnie.

7.3 Brak dotacji WFOŚ

Gdyby projekt z jakiegoś powodu nie dostał wsparcia:

CAPEX = 1 200 000 zł
cash flow netto pozostaje 199 192 zł/rok

Wtedy:

Okres zwrotu ≈ 6,0 lat
IRR spada, lecz wciąż będzie dwucyfrowy
inwestycja jest trudniejsza, jednak nadal opłacalna, szczególnie przy rosnących cenach energii.

Dotacja 45% jest więc silnym „lewarem” dla rentowności.

8. Wnioski i rekomendacje biznesowe

Magazyn 1 MWh przy PV 500 kW jest finansowo atrakcyjny.
– ROI ≈ 30% rocznie,
– IRR ≈ 27,5%,
– okres zwrotu ≈ 3,3 roku,
– dodatnie NPV ≈ 0,68 mln zł w 10 lat.
Kluczowym motorem opłacalności jest autokonsumpcja.
– skok z 40% do 80% produkcji PV,
– mocne ograniczenie zakupów z sieci,
– równoczesne zmniejszenie sprzedaży PV po niskich stawkach RCEm.
Magazyn zmniejsza ekspozycję na opłatę mocową i szczyty.
– realne oszczędności rzędu kilkudziesięciu tysięcy złotych rocznie,
– możliwość dalszej optymalizacji wraz z EMS.
Usługi elastyczności są dodatkowym bonusem.
– nawet zachowawczo 20 000 zł/rok poprawia istotnie IRR,
– przy pełnym wejściu w DSR oraz RUS potencjał jest większy.
Dotacja 45% robi istotną różnicę.
– CAPEX spada do 660 000 zł,
– okres zwrotu przesuwa się z ~6 do ~3,3 roku,
– projekt staje się bardzo atrakcyjny dla zarządów i banków.

9. Rekomendacja decyzyjna

Z perspektywy zarządu i CFO ten projekt spełnia kilka kryteriów:

generuje wysoki, policzalny cash flow,
ma krótki okres zwrotu,
ma dodatnie i solidne NPV,
zmniejsza ryzyko cen energii oraz opłaty mocowej,
poprawia stabilność pracy i profil ESG.

Wprost:

Magazyn 1 MWh przy PV 500 kW, z dotacją 45%, jest inwestycją zdecydowanie opłacalną finansowo.

Gdybyśmy mieli iść krok dalej, kolejnym etapem byłoby:

podpięcie realnych danych godzinowych Twojej firmy,
przeliczenie modelu na rzeczywistych profilach,
dobranie mocy i pojemności magazynu „pod krzywą zużycia”,
przygotowanie arkusza finansowego dla banku i WFOŚ.

Ale już na podstawie tych danych widać jednoznacznie: magazyn energii nie jest dziś kosztem dodatkowym. Jest aktywem, które pracuje na wynik finansowy firmy.

Bez wątpienia wiele inwestycji przemysłowych akceptowanych jest przy ROI rzędu 10–15%. Magazyn energii z poprawnie zaprojektowaną autokonsumpcją mieści się więc komfortowo powyżej typowego progu akceptacji. Na tym jednakże nie kończy się potencjał. Magazyn może pracować również jako narzędzie arbitrażu energii, czyli kupowania energii wtedy, gdy jest tania, oraz oddawanie jej w okresach wyższych cen. Może też wspierać rozliczenia w ramach umów PPA z własną farmą fotowoltaiczną zlokalizowaną w innej części kraju. Tak czy inaczej pozwala wyrównać profil dostaw, obniżyć koszty niezbilansowania i poprawić ekonomikę całego kontraktu.

Firma PV System Sp. z o.o. oferuje kompleksowe usługi począwszy od opracowania projektu poprzez analizy finansowe, analizę profilu, procedury administracyjne, kompleksowe wykonawstwo aż po końcowe odbiory. Kluczem do sukcesu naszej firmy jest wykorzystanie rynkowej niszy i opracowanie unikalnych rozwiązań, które realnie wspierają naszych klientów, co przekłada się na zwrot inwestycji już w okresie 3–4 lat. Doświadczony wykonawca taki jak PV system Sp. z o.o. zapewnia wysoki poziom obsługi powykonawczej wraz odbiorami, która pozwala uniknąć nieprzewidzianych kosztów i opóźnień.